تحليل علاقة المحددات الداخلية والخارجية بالربحية وتأثيرها في الاستقرار المصرفي طبقاً لمنظور  بازل III

دراسة تحليلية لعينة من المصارف العراقية الخاصة المدرجة في سوق العراق للأوراق المالية للمدة (2005-2020)

اطـروحــــــة مقــــدمة الــى مجــــلس كليـــة الادارة والاقتـــصاد جامعــــة كربــــلاء   – وهي جزء من متطلبات نيل درجة دكتوراه فلسفة في العلوم المالية والمصرفية

من قبل

 لمياء علي إبراهيم الموسوي

بإشـــــــــــراف

الأستاذ المساعد الدكتور علي احمد فارس

المستخلص

سعت الدراسة إلى تسليط الضوء على بعض الجوانب المعرفية والفلسفية الأساسية والمتعلقة بمتغيرات الدراسة ، اذ تجسدت مشكلة الدراسة في بيان تحليل وعرض علاقة المحددات الداخلية والخارجية وتأثيرها في الاستقرار المصرفي عبر مؤشرات الربحية وبازل III ، عبر مجموعة تساؤلات والتي من خلالها تمت صياغة فرضيات الدراسة لبيان اختبار تأثير ومساهمة علاقة المحددات الداخلية بمؤشراتها (حجم المصرف ، كفاية راس المال ، جودة الموجودات ، إدارة الموجودات ، جودة الإدارة ، المخاطر المالية ) والمحددات الخارجية فتمثلت مؤشراتها ( التضخم ، الناتج المحلي الإجمالي ، سعر الصرف، مخاطر سعر الفائدة ) كمتغيرات مستقلة  في الاستقرار المصرفي العراقي باستخدام مؤشر (Z-Score) كمتغير تابع ، ويتوسط العلاقة المتغيرات الوسيطة متمثلة بالربحية بمؤشراتها ( معدل العائد على الودائع ، معدل العائد على حق الملكية) ونسب بازل III  بمؤشراتهما ( نسبة تغطية السيولة (LCR)، نسبة صافي التمويل المستقر (NSFR) ، وقد اعتمدت الدراسة في الجانب التطبيقي على التقارير والكشوفات المالية المنشورة لعينة من المصارف العراقية الخاصة متمثلة بـ( بغداد، التجاري العراقي ، الشرق الأوسط العراقي للاستثمار، الاستثمار العراقي ، المتحد للاستثمار، الأهلي العراقي ، الائتمان العراقي ، سومر التجاري ، الخليج التجاري ، الموصل للتنمية والاستثمار) المدرجة في سوق العراق للأوراق المالية وكذلك البيانات المنشورة في التقارير الاقتصادية السنوية الصادرة من دائرة الإحصاء والأبحاث التابعة للبنك المركزي العراقي والتي تم اختيارها اعتمادا على توفر البيانات خلال مدة الدراسة لسلسلة زمنية امتدت لــ(  16 سنة ) (2005 – 2020 ) ، واعتمدت الدراسة تحليل البيانات (Panel Data Analysis) اذ تم تطبيق النماذج الثلاث للانحدار بهدف المفاضلة بين هذه النماذج  ولاختيار الأنموذج المناسب من بين النماذج الإحصائية لبيان انسبها لمتغيرات وعينة الدراسة وفق اختبار(Hausman) ، باستخدام البرنامج الاحصائي (Eviews V.12) ،واستخدمت الدراسة نماذج المعادلات الهيكلية باستخدام أسلوب تحليل المسار(Path Analysis) لغرض اختبار تأثير المتغيرات المستقلة بالمتغير التابع عبر المتغيرات الوسيطة ، ومعرفة طبيعة التأثير غير المباشر ما بين المتغيرات واختبار معنويتها وبيان التأثير الكلي لها ، ومن خلال التحليل الاحصائي باستخدام برنامج (Amos V.24) بالإضافة الى مجموعة من البرامج الاحصائية ( Excel ،SPSS)، وكما توصلت الدراسة بمجموعة من الاستنتاجات أهمَها أظهرت نتائج الدراسة ان محددات الداخلية والخارجية تؤثر بصورة مباشرة في الاستقرار المصرفي مع إمكانية التأثير غير المباشر فيه عبر مؤشرات الربحية ومؤشرات بازل III باستثناء نسبة صافي التمويل المستقر لم يكن لها تأثير غير مباشر ، وجاءت توصيات هذه الدراسة بضرورة قيام المصارف العراقية عينة الدراسة بضرورة دعم النتائج الإحصائية للدراسة بعدم وجود تأثير غير مباشر للمحددات الداخلية والخارجية في الاستقرار المصرفي من خلال مؤشر نسبة صافي التمويل المستقر بضرورة قيامها بالاحتفاظ بنسب معقولة من السيولة لمواجهة احتمالية عدم قدرتها على الوفاء بالتزاماتها المالية قصيرة الاجل عند استحقاقها بسبب عدم توافر التمويل اللازم يتوجب عليها عدم المبالغة في الاحتفاظ بها لتأثيراتها السلبية على العوائد المصرفية وتقليل الربحية  للاستفادة من هذه النتائج في اتخاذ القرارات المناسبة.  الكلمات المفتاحية: ـــ الربحية، الاستقرار المصرفي، بازل III، المحددات الداخلية للربحية، المحددات الخارجية للربحية، المصارف التجارية